#Mag-7

光子帝国 II：$7000 亿 capex 已落地，原配比要不要改？

5 周前我把光通信 8 家公司排了个序。昨晚 Mag-7 公布 Q1 2026 财报——$695-725B AI capex 全部上调。原排名 7 个不变、1 个调（LITE 短期下调）、2 个内部权重微调。但每一个名字的可信度都因昨晚而上升。